这时不断传来金军大举南侵、赵构已逃到江南的消息杜充如坐针毡再

这时，不断传来金军大举南侵、赵构已逃到江南的消息，杜充如坐针毡，再也没有胆量留在汴京，决定弃城逃跑。岳飞闻讯，立刻向杜充进谏。杜充主意已定，拒绝岳飞的忠告，径自带领部下退到建康（江苏南京）。岳飞也只好随军南下。赵构听说杜充已经放弃汴京，到达建康，就命令他驻守建康，把防守两淮和长江的责任交给了他。

这一年的冬天，金军在阿骨打第四子兀术率领下，再次大举南侵，建康终于失陷，杜充叛变降敌。岳飞率所部转移至广德军（安徽广德）。金军也取道广德向浙东进发。广德军经过金军的蹂躏，百姓的粮食、财物早被洗劫一空。岳飞设法夺取敌人的给养来供给军食，他自己跟普通士兵一样过着艰苦的生活。当时，全军将士经常挨饿，但岳飞约束部下，不准骚扰民户，因此这里的商市还照常营业。

建炎四年正月，岳飞率军向北开到常州宜兴（江苏宜兴）驻守，归张俊统辖。这时的岳飞经过四年多的战斗，已更加成熟、老练，成为一个能征惯战、智勇双全的将领，他的部属也锻炼成为一支斗志旺盛的坚强队伍。

金军追赶赵构到海上，被宋舟师击败。兀术这时担心孤军深入，被宋军切断后路，决定放弃南进计划，由杭州班师北撤，一路大肆掳掠。金军撤退到常州宜兴。岳飞以逸待劳，给予金军迎头痛击，连续四次打败敌人。接着，岳飞率部紧跟金军，一直追击到镇江。金军撤退到镇江，被浙西制置使韩世忠部打败，后侥幸逃到建康。

宋廷命令岳飞收复建康城。岳飞立刻率领部下，赶到建康城南的牛头山上埋伏。半夜，他派一百名战士混到敌营中，扰乱敌军。金军在睡梦中惊醒，以为宋军前来偷袭，营中一片混乱，以至自相残杀。岳飞得知金军正从建康城撤退，由静安镇（江苏南京西北）渡江北去，立即带领部下飞速赶到静安镇附近。这时建康城已经变成一片火海。原来兀术在临走时，下令杀光城内的居民，抢光所有财物，然后放火把所有房子点着。岳飞和他的战士们，遥遥望见建康城内火光冲天，听到了城内传来的阵阵哭喊声，个个怒不可遏。一声令下，战士们以翻江倒海之势，冲向还没有来得及撤走的敌人。岳飞持枪跃马，在敌人队伍中纵横驰骋，如入无人之境。金军急于北撤，毫无准备，被宋军打得大败。来不及渡江的金军余部，全被宋军消灭。战斗结束，统计战果，击毙敌军不计其数，十多里内，金军横尸遍野；斩获耳带金环和银环的金军将领首级一百七十多个；活捉敌兵三百多名，其中女真人八名；缴获马甲一百九十多副，弓箭刀旗金鼓三千五百多件。岳飞胜利地收复了建康。

经过金军洗劫后的建康城几乎成为一片废墟。岳飞在建康驻扎不久，因给养发生困难，便领兵回到了宜兴休整。

孤军挺进志复国

当岳飞在建康前线连传捷报时，赵构小朝廷正在越州（浙江绍兴）。岳飞派人将战俘和战利品押送到那里，顺便递上自己的奏章。在奏章中，他极力陈说建康在军事上的重要性，主张应派出重兵防守。他还报告说，最近张俊要派他驻守鄱阳（江西波阳），但江东、江西并不是敌人渡江南侵的必经之路，因此他自告奋勇，表示愿意过江去淮南防守。

淮南主要包括今天的江苏北部和安徽北部等地，牢牢控制这一地区是保障江南安全的必要条件。但赵构没有理会岳飞的这一要求，只是虚与委蛇地表示嘉奖。